2025 年如何投資標普 500 指數：指數型基金與 ETF

投資 S&P 500 指數最簡單的方法是透過 S&P 500 指數基金或 ETF。這些基金的目標是複製 S&P 500 的回報率，藉由追蹤該指數，讓投資者能夠參與 S&P 500 企業的成長，而無需個別購買每家公司的股票。

投資 S&P 500 基金可以立即讓你的投資組合更加多元化，並且通常比單獨購買股票的風險更低。由於 S&P 500 指數基金或 ETF 會追蹤 S&P 500 的表現，因此當該指數表現良好時，你的投資也會獲利，反之亦然。你可以在美股經紀帳戶，或在不同的證券投資平台購買指數基金和 ETF。

開設投資帳戶

你需要先開設一個美股經紀帳戶或在不同的證券投資平台開設帳戶，然後將所需資金存入帳戶後，便可以用來購買 S&P 500 成份股或基金。

S&P 500 由大約 500 間美國大型上市公司組成，通常被視為美國股市整體健康狀況的指標之一。

與普遍認知不同，S&P 500 指數內的公司並非美國規模最大的 500 間企業，但它們通常是美國最具影響力的企業之一。這些股票約佔美國股市總價值的 80%。

S&P 500 依據市值（market capitalization）加權，即總市值（流通股數量乘以當前股價）。規模越大的公司，對指數的影響就越大。

如果你想投資 S&P 500，則有以下數項成本需要考慮。

如果你投資標準普爾 500 指數基金：

如果你的指數基金沒有最低投資額的限制，你的投資金額便沒有限制。相反，你便至少需要投資一定的金額。

如果指數基金有費用比率（expense ratio），你便需要繳交這筆費用。費用比率是以年作為計算單位，並以投資金額的百分比表示。例如，如果你投資 $100，而基金的費用比率為 0.04%，你的年度費用將為 $0.04。

如果你投資標準普爾 500 指數 ETF：

ETF 與股票類似，具有自身的股價。你需要根據券商的要求來支付完整的股價，或是購買部分股（fractional shares）以任何金額投資。

與指數基金一樣，ETF 也通常有費用比率，因此請確保你了解該 ETF 需支付的費用。

如果你投資的是標準普爾 500 指數中的股票：

股票價格可以出現很大變化，例如部分 S&P 500 內的股票價格低於100美元一股，有些則超過500美元一股。在決定購買之前，請確認每支股票的股價。

標普 500 指數中表現最好的 25 隻股票

此表列出了 S&P 500 指數內表現最佳的股票，依照一年回報率排序，並額外提供年初至今的回報率作為參考。

資料來源：Finviz。股票數據截至 2025 年 2 月 21 日，僅供參考。

儘管所有 S&P 500 基金都追蹤該指數的持股，但仍有一些關鍵差異需要考慮。例如，ETF 可以在股市開市時隨時買賣，但指數基金只能在每個交易日結束時以固定價格交易。

好消息是，每種選擇都有不錯的 S&P 500 基金選項，這些產品都能充分利用該指數的多元化優勢。建議你先比較指數基金與 ETF，再找出最適合你的投資方式。

雖然 S&P 500 ETF 或指數基金可能是值得考慮的投資，但你亦需注意一些潛在風險。

指數組合應較多元化

S&P 500 只包含大型美國企業，而一個真正多元化的投資組合應該包括：

·        中型與小型企業，以擴大成長機會。

·        國際公司，避免只關注美國市場。

·        其他資產類別，如債券、現金等，以平衡市場波動。

有財務分析師（CFA）Kevin Koehler 指出，S&P 500 指數基於市值加權，可能帶來一些影響。「由於被動投資的增加，投資者不斷地投入 S&P 500 基金，導致『強者恆強』的現象，因為 S&P 500 基金推動了最大型股票的持續壯大，而不是基於個別股票的投資選擇。」Koehler 說道。「這可能導致市場波動性加劇，因為主動型投資經理會賣出個別股票，而指數基金則會同步拋售部分持股。市場的估值有可能會不斷高於其內在價值。」

然而，相較於許多其他投資類型的缺點，S&P 500 基金的風險相對較小，特別是當它作為長期投資組合的一部分。

你應該專注於長期投資，並學習如何透過分散投資降低風險。如果你距離需要使用這筆投資資金還有很長的時間（例如 20 到 30 年），不必擔心市場時機，也不用擔憂是否在市場高點或低點進場。股市短期內可能波動，如果你的目標是長期投資，需保持長期視角，持續投資。