經常聽到銀行拆息上升,會令到香港銀行有加息的需要。但你又知不知,拆息升跌與甚麼因素有關?遠在天邊的美國議息會議為何與香港有關?銀行拆息要升多少,銀行才會加息?加息之後對貸款的每月還款有沒有影響? MoneyHero會同大家講解以上問題,以及銀行拆息升跌對日常借錢以及買樓的影響。
銀行雖然有很多錢,但不代表有足夠的錢,很多時都需要「借錢」去解決周轉問題或結算需要。
銀行的資金來源可以分為三種,第一是平時收到的客戶存款,第二是向其他銀行借錢,三是向金管局的借錢。三種都是有成本,客戶存款要俾利息客戶,有時銀行想在市場吸取更多的資金,就要增加存款的利率,吸引更多人放錢在銀行。
相關閱讀: 【定期存款】港元定存利率及優惠比較
除了存款外,銀行亦會同其他銀行借錢,借錢的成本可以當作為銀行間拆息,拆息高低,同銀行與銀行之間的資金量多少有關,銀行業間有足額的錢,拆息就會低啲,錢不夠,拆息就會較高。
至於第三種,是向金管局借錢,金管局會有自己的「貼現窗」利率借錢俾銀行。貼現窗會參考「美國聯邦基金利率」,或是一個月香港銀行同業拆息計算,兩者較高者就是「貼現窗」,如果銀行短期唔可以向其他銀行借到錢,就會揾金管局借。當然拆息高低又會影響到金管局的借錢利率。
部分優惠適用於特選客戶
註:本圖表資料只供參考,因銀行和財務公司貸款條件及息率等會因應市場變動而不時調整,詳細資料以財務機構最新公布為準。
【推薦人獎上獎活動】成功經MoneyHero申請任何產品後,只要你每推薦一位新客戶成功申請指定金融產品,你同被推薦人每人可以賺高達HK$200 HKTVmall現金券!推薦不設上限,成功推薦親友越多,獎賞越多!推廣期內推薦3位新客戶,額外送多HK$300; 推薦5位以上,額外送多HK$600!即睇詳情
撇除政府主動干預拆息,拆息升跌受以下原因影響:
舉個例子,美國不斷加息,但是港元沒有加息。作為投資者要從中獲利好簡單,只要港元的利息低於美國利息,就可以借港元,買美元投資,賺取差價。因為多人借港元,銀行之間港元的數量減少,所以拆息便會上升。拆息一升,借港元的成本就會增加,港元相對美元的吸引力就會少,對港元的需求就會減少,最終達至平衡。
有時候,美國跟香港的經濟發展並不一致,美國經濟差時,香港未必差。美國減息時,導致資金因港元息率較美國高,資金反而是借美元,買港元,賺取差價。香港經濟本身已不錯,再加更多資金入港,銀行出現水浸,拆息成本便會低。所以注意一點是,香港的拆息高低,未必與香港經濟有關係。
另外,上市公司派息高峰期時,亦需要大量現金準備派息,到時銀行的資金亦會不足,拆息上升。
所以簡單講,銀行之間錢太多,拆息就會下跌,錢太少,拆息就會上升。至於港元的拆息,就會受到銀行之間港元多少影響,英國銀行拆息,就會受到銀行之間的英鎊多少影響。
相關閱讀: 加息減息應該買咩股票?認識美國利率高低對香港股市影響
除了直接增加H按或是P按利率外,銀行在拆息上升,亦有機會減少按揭的優惠,如現金回贈,以及存款掛鈎戶口等,間接增加了還款額。
相關連結: 【無懼加息】比較香港銀行定息按揭優惠
相關連結: 【銀行借錢邊間利息最低?】比較最佳銀行貸款計劃
相關連結: 短期存款利率|比較各大銀行3個月定期存款及活期存款年利率+優惠一覽
不過,港元拆息絕非銀行加息的唯一因素,銀行亦會考慮行業競爭、市場反應等情況。
另外,亦要知道拆息上升背後的原因,才能夠知道股市未來一段時間的走向。如果是因為經濟好而導致拆息上升,如2017年,美國加息後,港元拆息亦有上升,但是2017年港股是不斷向上,因為市場憧憬經濟向好,上市公司的盈利會上升。
MoneyHero遵從 《個人資料(隱私)條例 2013 》致力保障你的個人資料。透過MoneyHero申請貸款時,你的個人資料將傳送至銀行或貸款機構,並由他們處理有關申請。銀行或貸款機構可能會直接聯絡你。除非你同意,否則MoneyHero不會儲存你的個人資料。忠告:借定唔借,還得到先好借! 各大財務公司查詢及投訴熱線一覽
想知道最新嘅理財貼士,就要留意 MoneyHero Blog ,同埋緊貼我哋嘅 Facebook Page
其他貸款比較:稅務貸款|特快私人貸款|免入息貸款|免TU貸款|網上貸款|低息貸款|24小時貸款|易批貸款|公務員貸款|銀行貸款|虛擬銀行貸款|短期小額貸款|清卡數貸款|大額清數貸款
何為銀行拆息
拆息,又稱為銀行同業拆息,而香港的銀行同業拆息,簡稱HIBOR,倫敦的銀行同業拆息,就叫LIBOR,上海銀行同業拆息就叫SHIBOR。簡單講,拆息就是香港銀行與銀行之間互相借錢的息率,拆息息率會相對銀行對客戶借錢的息率為低,銀行才可從中賺取差價。銀行雖然有很多錢,但不代表有足夠的錢,很多時都需要「借錢」去解決周轉問題或結算需要。
銀行的資金來源可以分為三種,第一是平時收到的客戶存款,第二是向其他銀行借錢,三是向金管局的借錢。三種都是有成本,客戶存款要俾利息客戶,有時銀行想在市場吸取更多的資金,就要增加存款的利率,吸引更多人放錢在銀行。
相關閱讀: 【定期存款】港元定存利率及優惠比較
除了存款外,銀行亦會同其他銀行借錢,借錢的成本可以當作為銀行間拆息,拆息高低,同銀行與銀行之間的資金量多少有關,銀行業間有足額的錢,拆息就會低啲,錢不夠,拆息就會較高。
至於第三種,是向金管局借錢,金管局會有自己的「貼現窗」利率借錢俾銀行。貼現窗會參考「美國聯邦基金利率」,或是一個月香港銀行同業拆息計算,兩者較高者就是「貼現窗」,如果銀行短期唔可以向其他銀行借到錢,就會揾金管局借。當然拆息高低又會影響到金管局的借錢利率。
精選低息私人貸款
私人貸款產品 | 最低APR | 取得最低息條件 | 迎新優惠 |
---|---|---|---|
邦民特快低息貸款 |
1.12% | 未有列明 | 高達HK$1萬現金獎賞 |
【MoneyHero獨家產品】 WeLend「銀行用戶尊享貸款」 |
1.18% | 貸款額達HK$10萬 還款期24個月 |
總值高達HK$19,500 HK$12,000現金回贈 + MoneyHero獨家優惠HK$8,200現金回贈 + HK$500 Apple Gift Card或惠康現金券 |
安信定額私人貸款 |
1.18% | 未有列明 | 總值高達HK$12,500 HK$12,000現金獎+ MoneyHero獨家獎賞HK$500 Apple Gift Card或惠康現金券 |
信銀國際$mart Plus稅季貸款 | 1.65% | 貸款額達HK$200萬 還款期12個月 |
MoneyHero獨家優惠高達HK$17,800 Apple Gift Card或惠康現金券 |
UA「NO SHOW」免文件私人貸款 |
1.68% | 未有列明 | 高達HK$18,000現金獎賞 |
Citi稅季貸款 |
1.78% | 貸款額達HK$150萬 還款期12個月 |
總值高達HK$18,999 HK$8,000現金券 及 iPhone 15 Pro Max 256GB(價值HK$10,199)、HK$1萬Apple Gift Card或超市現金券 + 批唔批都送HK$800 Apple Gift Card或惠康現金券 |
註:本圖表資料只供參考,因銀行和財務公司貸款條件及息率等會因應市場變動而不時調整,詳細資料以財務機構最新公布為準。
【推薦人獎上獎活動】成功經MoneyHero申請任何產品後,只要你每推薦一位新客戶成功申請指定金融產品,你同被推薦人每人可以賺高達HK$200 HKTVmall現金券!推薦不設上限,成功推薦親友越多,獎賞越多!推廣期內推薦3位新客戶,額外送多HK$300; 推薦5位以上,額外送多HK$600!即睇詳情
拆息種類
要知道銀行拆息是多少,可以到香港銀行公會 查閱。而銀行拆息,會按借款的時間分為8種,由隔夜到最長12個月,一般情況下,借款時間愈長,利率就會愈高。而滙豐銀行亦會有自己的拆息利率,與銀行公會顯示有小小出入,而滙豐銀行做按揭貸款時,滙豐會根據自己的拆息為標準。點解拆息會升跌
銀行的拆息是不停變動的,基本主要受到貨幣的供求影響,在香港港元的供應以及需求,會影響到拆息上升還是下跌。但在非常時期時候,政府會人為干預拆息,例如1998年亞洲金融風暴,金管局就曾經出手,挾高隔夜拆息至280厘(現時隔夜利息約1厘),大幅增加借港元成本,去防止其他投資者借港元沽港元。撇除政府主動干預拆息,拆息升跌受以下原因影響:
美國聯邦基金利率
香港的拆息,點解會關美國事?因為港元是同美元掛鈎,固定於7.75至7.85水平,所以美國的利率升跌會影響到港元的供求。舉個例子,美國不斷加息,但是港元沒有加息。作為投資者要從中獲利好簡單,只要港元的利息低於美國利息,就可以借港元,買美元投資,賺取差價。因為多人借港元,銀行之間港元的數量減少,所以拆息便會上升。拆息一升,借港元的成本就會增加,港元相對美元的吸引力就會少,對港元的需求就會減少,最終達至平衡。
有時候,美國跟香港的經濟發展並不一致,美國經濟差時,香港未必差。美國減息時,導致資金因港元息率較美國高,資金反而是借美元,買港元,賺取差價。香港經濟本身已不錯,再加更多資金入港,銀行出現水浸,拆息成本便會低。所以注意一點是,香港的拆息高低,未必與香港經濟有關係。
金管局入市
為維持港元與美元的固定匯率水平,即每一美元兌換港元,維持於7.75至7.85水平。當港元到達強方兌換7.75水平時,金管局會賣出更多港元,令港元供應增加,拆息下跌。當觸及弱方兌換7.85,金管局買入港元支持匯價,亦即從銀行體系抽走港元,拆息上升。銀行結算
銀行在年中,以及每年年底,會進行大型的半年結,以及全年結。對港元需求上升,銀行之間要錢做結算,所以市場會「水緊」,拆息就會上升。在結算過後,港元的需求會滅少,拆息就會回落落。股票市場
股票市場的活動,有時候都會影響到拆息。其中一個是有大型 新股上市,集資幾百億元,又大受歡迎吸引人用 孖展抽新股,可能會令市場中有幾千億資金被凍結。在短暫大量資金凍結下,或會令銀行之間資金不足,從而拆息上升。另外,上市公司派息高峰期時,亦需要大量現金準備派息,到時銀行的資金亦會不足,拆息上升。
所以簡單講,銀行之間錢太多,拆息就會下跌,錢太少,拆息就會上升。至於港元的拆息,就會受到銀行之間港元多少影響,英國銀行拆息,就會受到銀行之間的英鎊多少影響。
相關閱讀: 加息減息應該買咩股票?認識美國利率高低對香港股市影響
拆息升跌影響
拆息升跌影響就多,對借錢人士,無論你是私人貸款,樓按,車按,都有機會每月要還多啲錢。樓按
銀行會為樓按提供H按及P按,1個月拆息是現時樓宇按揭H按的參考利率,直接影響供樓項款多少。當1個月拆息上升時,H按供款就會上升,部份H按計劃是會設有封頂,但是當銀行資金持續短缺時,拆息不斷上升,最終銀行都會加息,上調最優惠利率,亦即是P,而封頂是根據P來計算,P上升供款額亦會上升,所以不要以為按揭H按封頂,後加息都會不受影響。除了直接增加H按或是P按利率外,銀行在拆息上升,亦有機會減少按揭的優惠,如現金回贈,以及存款掛鈎戶口等,間接增加了還款額。
相關連結: 【無懼加息】比較香港銀行定息按揭優惠
私人貸款
銀行制訂私人貸款息率都會參考資金成本,而拆息是銀行資金其中一個成本指標。當拆息上升時,銀行對私人貸款的利率亦有機會上升,或是減少現金回贈。此外,信用卡雖然還款息率高,可是不會因拆息上升,而再增加信用卡的利息,但信用卡最吸引的迎新優惠,以及簽帳回贈等優惠亦會減少。相關連結: 【銀行借錢邊間利息最低?】比較最佳銀行貸款計劃
存款利率
當拆息不斷向上時,銀行都要揾其他資金來源,其中就是增加存款利率,吸引更多人將錢放在銀行內。3個月拆息是銀行短綫資金成本的參考。長期拆息上升,將會增加銀行想吸納更多存款,因此也可以視為定存息的參考。所以,拆息上升時,就可以留意有沒有銀行推出高息存款計劃,放部份錢做定期收吓息。相關連結: 短期存款利率|比較各大銀行3個月定期存款及活期存款年利率+優惠一覽
不過,港元拆息絕非銀行加息的唯一因素,銀行亦會考慮行業競爭、市場反應等情況。
拆息升股市跌
一般都認為銀行同業拆息上調,會帶動經濟內各行業的利息支出成本,必定對股市有利淡影響。不過,事實並非必然,因為香港股票市場上市公司以內地為主,港元拆息上升,並不會影響到內地上市公司成本。另外,亦要知道拆息上升背後的原因,才能夠知道股市未來一段時間的走向。如果是因為經濟好而導致拆息上升,如2017年,美國加息後,港元拆息亦有上升,但是2017年港股是不斷向上,因為市場憧憬經濟向好,上市公司的盈利會上升。
MoneyHero遵從 《個人資料(隱私)條例 2013 》致力保障你的個人資料。透過MoneyHero申請貸款時,你的個人資料將傳送至銀行或貸款機構,並由他們處理有關申請。銀行或貸款機構可能會直接聯絡你。除非你同意,否則MoneyHero不會儲存你的個人資料。忠告:借定唔借,還得到先好借! 各大財務公司查詢及投訴熱線一覽
精選銀行私人貸款
渣打銀行税季私人貸款:總值高達HK$20,199獎賞![]() 💡貸款特點
🥇全城最高獨家優惠保證!經MoneyHero申請指定私人分期貸款並已提取貸款後,同月內發現經其他平台申請同一個私人貸款可享更高獨家獎賞(以現金券計算),可向MoneyHero申請補償差額!詳情
【推薦人獎上獎活動】成功經MoneyHero申請任何產品後,只要你每推薦一位新客戶成功申請指定金融產品,你同被推薦人每人可以賺高達HK$200 HKTVmall現金券!推薦不設上限,成功推薦親友越多,獎賞越多!推廣期內推薦3位新客戶,額外送多HK$300; 推薦5位以上,額外送多HK$600!即睇詳情 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Citi稅季貸款:總值高達HK$18,999獎賞![]() 💡貸款特點
即日起至2024年1月2日期間,成功申請Citi稅季貸款達指定貸款額,並於2024年1月14日或之前提取貸款,可獲高達HK$8,000現金券
💰MoneyHero獨家優惠 🥇全城最高獨家優惠保證!經MoneyHero申請指定私人分期貸款並已提取貸款後,同月內發現經其他平台申請同一個私人貸款可享更高獨家獎賞(以現金券計算),可向MoneyHero申請補償差額!詳情
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
星展銀行定額私人貸款:總值高達HK$18,800獎賞![]() 💡貸款特點
即日起至2023年12月31日,成功申請星展銀行定額私人貸款及批核指定貸款額,並於2024年1月22日或之前成功提取貸款,可獲高達HK$7,700超市現金券以及額外HK$300「一扣即享」金額
💰MoneyHero獨家優惠 即日起至2023年12月31日,經本網成功申請星展銀行定額私人貸款達指定貸款額,並於2024年1月22日或之前成功提取貸款,全新客戶可獲獨家優惠高達HK$10,800超市現金券或Apple Gift Card,現有客戶亦可獲高達HK$8,000超市現金券或Apple Gift Card!
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
信銀國際$mart Plus稅季貸款︰獨家獎賞價值高達HK$17,800![]() 💡貸款特點
🥇全城最高獨家優惠保證!經MoneyHero申請指定私人分期貸款並已提取貸款後,同月內發現經其他平台申請同一個私人貸款可享更高獨家獎賞(以現金券計算),可向MoneyHero申請補償差額!詳情
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
富邦「合您意」私人貸款︰高達HK$15,800獎賞![]() 💡貸款特點
即日起至2023年12月31日,成功申請及提取富邦「合您意」私人貸款達指定金額,還款期達24個月或以上,可獲高達HK$8,500超市現金券,透過富邦銀行網頁或Fubon GO流動應用程式申請及成功提取貸款可獲額外HK$300超市現金券
即日起至2023年12月31日,經MoneyHero成功申請富邦「合您意」私人貸款,於1個月內成功提取指定貸款額,還款期達12個月或以上,並輸入推廣碼「MHRL10」,可享獨家優惠高達HK$7,000 Apple Gift Card或惠康現金券
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
滙豐分期「萬應錢」︰高達HK$13,888現金回贈![]() 💡貸款特點
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
建行(亞洲) 「好現金」私人分期貸款︰高達HK$12,300獎賞![]() 💡貸款特點
即日起至2023年12月26日,成功申請及提取建行(亞洲))「好現金」私人分期貸款並成功遞交所須證明文件,可獲高達HK$8,500現金回贈
💰MoneyHero獨家優惠 即日起至2023年12月27日,成功經MoneyHero申請貸款,並於12月27日或之前向銀行交齊所有文件,不論貸款額及是否獲批,可享獨家優惠HK$800 Apple Gift Card或惠康現金券 此外,即日起至2023年12月27日,經MoneyHero成功申請指定貸款,可額外獲贈HK$3,000 Apple Gift Card或惠康現金券 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
天星銀行私人分期貸款:高達HK$2,800獎賞![]() 💡貸款特點
💰MoneyHero獨家優惠
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Mox「即時借」![]() 💡貸款特點
💰MoneyHero獨家優惠
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
【MoneyHero獨家產品】WeLend「銀行用戶尊享貸款」:高達HK$19,500獎賞![]() 💡貸款特點
即日起至2023年12月31日,經指定網上途徑遞交私人貸款申請及成功提取指定貸款額,還款期24個月或以上,可獲高達HK$12,000現金回贈
💰MoneyHero獨家優惠 即日起至2023年12月31日下午6時,經本網成功申請WeLend私人貸款,無論成功與否都可獲HK$500 Apple Gift Card或惠康現金券 此外,即日起至2023年12月31日,經本網成功申請及提取WeLend私人貸款達指定貸款額,還款期24個月或以上,可獲高達HK$8,200獨家現金回贈
|
想知道最新嘅理財貼士,就要留意 MoneyHero Blog ,同埋緊貼我哋嘅 Facebook Page